Na Coreia dos anos 1970, numa época em que tanto a arte como os sonhos são censurados, um realizador de cinema sonha com uma obra-prima. Após uma estreia bem-sucedida, o realizador Kim enfrenta duras críticas, onde o chamam de especialista em dramas de má qualidade. Após concluir o seu mais recente filme “Cobweb”, ao longo de vários dias, Kim tem tido sonhos vívidos com um final alternativo para o filme. Se conseguir filmar as cenas como as imaginou, certamente uma obra-prima surgirá, então tenta organizar apenas dois dias adicionais de filmagens. No entanto, o argumento reescrito não passa na censura e os actores não conseguem entender o novo final. Entre um emaranhado de compromissos, a oposição do produtor e o confronto entre essas cenas imaginadas a dançar em frente aos seus olhos e as duras condições da realidade, o Realizador Kim sente que está prestes a enlouquecer, mas mesmo assim não se deixa vencer.